清末民初羊源属天宝乡4都，1939年1月—1946年7月属潭山镇（1941年1月更名潭山乡）1946年7月—1949年7月，属庆凯乡，建国后始属潭市乡（小乡）继属潭山乡。
1956年成立羊眠级社。
1958年人民公社时，又成立羊眠大队，1967年秋与尾水合并成立水忠大队，1968年春分开尾水与南溪、坪上、风台合并称山花大队，1968年并入坪上大队，1980年从坪上分出复名羊源大队1983年潭山公社改名潭山乡，羊源大队改名羊源村，1985年6月乡改镇，羊源村仍属之，沿用至今。