2000年，城关镇更名为腾越镇。
2001年4月，报经省政府批准同意小西乡撤乡设镇。
2001年12月3日，云政复[2001]204号：撤销腾冲县洞山镇，并入腾越镇。
2005年，腾冲县撤销小西镇和勐连乡，其行政区域并入腾越镇，镇政府驻原腾越镇政府驻地；2019年3月21日，腾冲市第二届市人民政府第46次常务会议，研究审议撤销腾越镇设立街道办事处工作实施方案等工作。
2019年4月11日，腾冲市人大召开二届十九次常委会议，听取和审议了相关报告，表决通过了《关于批准撤销腾越镇设立腾越街道方案的决议》。
2020年5月12日,云南省人民政府以云政复〔2020〕25号文件批复同意撤销腾冲市腾越镇设立腾越街道。